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交易员被指控操纵商品价格

C HICAGO(美联社) - 一名新泽西高频交易员被指控通过向市场发送虚假信号操纵商品价格,然后在几毫秒内执行交易以获取巨额利润,检察官周四表示,他们称之为第一个 - 善意的起诉。

52岁的Michael Coscia因2011年芝加哥CME集团(全球最大的期货交易所运营商)和欧洲期货市场非法赚取约150万美元的收入。芝加哥的美国检察官办公室表示,这是首次发生重大变化的案件。在2010年国会通过金融危机后的多德 - 弗兰克华尔街改革时,联邦商品法。

高频交易是迈克尔·刘易斯畅销书“Flash Boys”的主题,该书记录了华尔街交易员如何通过速度更快的计算机系统获得利润和跳跃竞争对手的速度。 强大的计算机分析市场信息,然后在几毫秒或千分之一秒内执行买卖订单。 这种做法受到越来越严格的审查,联邦调查局今年早些时候证实它一直在调查这些公司。

批评者认为,它可能导致市场剧烈波动,并为拥有更快计算机的公司带来不公平的优势。

“交易员和投资者应该享有公平的竞争环境,”北伊利诺伊州的美国检察官Zachary Fardon在一份声明中表示,该声明宣布了大陪审团在芝加哥的起诉。

这份长达19页的文件包括时间轴,该时间轴分为Coscia据称在欺诈交易的每个阶段执行的精确毫秒数。 例如,在2011年9月2日上午9点39分,他在不到一秒的时间内以低于市场价格的价格获得了560美元的黄金期货,他的订单在几毫秒内被取消,起诉书称。 据称,Coscia数百次从事类似行业,包括豆油和铜。

起诉书称,其目标是“欺骗其他交易者对他用欺诈性和误导性的报价单创建的虚假价格和交易量信息做出反应”,这些信息“似乎代表了市场的重大变化”。

Coscia是一家注册商品交易商,自1988年以来,面临商品欺诈和“欺骗”六项罪名,这是指发出订单而不打算通过。 如果罪名成立,他可能会面临数十年的监禁。

他的律师Richard T. Reibman告诉美联社,他正在与检察官“讨论此事”。 他拒绝进一步评论。

Coscia之前受到了严格的审查。 美国商品期货交易委员会(Commodity Futures Trading Commission)去年指控他和他的新泽西交易公司Panther Energy Trading通过据称下达从未计划执行的订单来操纵市场。 联邦监管机构对该公司罚款280万美元用于“欺骗”交易,并禁止该公司交易一年。 Panther Energy Trading与CFTC达成和解,但未承认或否认这些指控。

高频交易现在占美国股票交易的很大比例。 但是,在2010年5月6日的“闪电崩盘”之后,这种做法开始受到公众的密切关注,当时一场小故障在五分钟内从道琼斯工业平均指数中消失了600点。

芝加哥商品交易所集团拥有芝加哥商品交易所,芝加哥期货交易所,纽约商品交易所以及交易黄金和其他金属期货以及包括可可,大豆和玉米在内的农产品的交易所。

芝加哥芝加哥商业交易所集团发言人Chris Grams拒绝对Coscia的起诉发表任何评论。

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在Twitter上关注Michael Tarm,网址为http://twitter.com/mtarm